行业周报|证券指数涨0.32%, 跑赢上证指数1.15%

本周行情回顾：

2024年10月28日-2024年11月1日，上证指数跌0.84%，报3272.01点。创业板指跌5.14%，报2123.74点。深证成指跌1.55%，报10455.50点。证券指数涨0.32%，跑赢上证指数1.15%。前五大上涨个股分别为第一创业、哈投股份、东北证券、华安证券、东兴证券。

本周机构观点：

**申港证券本周观点**：

每周一谈

2024年1—9月份全国规模以上工业企业利润下降3.5%1—9月份，全国规模以上工业企业实现利润总额52281.6亿元，同比下降3.5%。1—9月份，规模以上工业企业中，国有控股企业实现利润总额17235.9亿元，同比下降6.5%；股份制企业实现利润总额38872.3亿元，下降4.9%；外商及港澳台投资企业实现利润总额13036.4亿元，增长1.5%；私营企业实现利润总额14227.2亿元，下降0.6%。

市场回顾：

上周（10.21-10.25）沪深300指数的涨跌幅为0.79%，申万二级行业指数证券行业涨跌幅为-0.99%。板块内个股21家上涨，2家平盘，27家下跌。

证券板块个股周度表现：

股价涨跌幅前五名为：天风证券、国海证券、锦龙股份、第一创业、太平洋。

股价涨跌幅后五名为：海通证券、国泰君安、浙商证券、中信建投、国联证券。

本周投资策略：

上周证券行业指数弱于沪深300指数，主要原因或是前期证券行业涨幅过大的回调所致。我们在上周周报提到证券行业“上行动力的内在消退”，本周进入三季报披露的最后一周，我们建议投资者注意业绩兑现与市场预期之间的预期差风险。

风险提示：政策风险、市场波动风险。

行业新闻摘要：

1：截至10月底，共有1939家上市公司公布回购预案，累计已实施回购1128亿元。

2：跨境理财通2.0试点即将启动，多家券商已开始相关布局。

3：43家上市券商三季度业绩报告显示，自营业务表现突出，整体净利润实现增长。

4：CVC投资规模预测截至2024年上半年将超过2.75万亿元。

5：央行在10月开展了5000亿元买断式逆回购操作，传递市场信号。

6：机构调研数据显示，370家公司获得机构关注。

7：券商积极参与证券市场的回购和增持活动，行业竞争加剧。

8：上市券商业绩显著改善，尤其是在自营和资管业务方面。

9：券商三季报显示，证券行业正经历拐点，部分公司业绩增速超过100%。

10：外资机构持续增持境内股票，显示出对中国市场的信心。

龙头公司动态：

1、中信证券：1）中信证券，大涨。2）交银国际：维持中信证券“买入”评级 目标价上调至25港元。3）海通证券业绩洗澡？三季度亏了16亿，领跌券商板块。4）财通证券：维持中信证券“增持”评级，龙头地位依旧稳固。

2、东方财富：1）平安证券：东方财富用户流量稳定领先，维持“推荐”评级。

3、中信建投：1）中信建投：积极推动建设一流投资银行，业务聚焦优质线上渠道获客等核心赛道。2）中信建投证券将于11月11日支付2022年公开发行公司债券(第一期)的利息。3）中信建投三季报：前三季净利减少逾24%，披露多则处罚。4）中信建投连续4年业绩下降，前三季度归母净利润减少24.49%。5）中信建投调整公司董事会专门委员会人员组成。6）中信建投前三季度净利同比降24%，短期借款翻倍，年内频被处罚。7）中信建投证券今日完成互换便利换入国债质押融资操作。

4、招商证券：1）相伴成长 投教有“招”——招商证券全方位陪伴新入市投资者。2）招商证券：非执行董事刘振华获委任为董事会战略与可持续发展委员会委员。

5、国泰君安：1）国泰君安三季报：营收、净利润双增长，业绩明显改善。2）海通证券业绩洗澡？三季度亏了16亿，领跌券商板块。

行业涨跌幅：

行业指数估值：

行业市值前二十个股涨跌幅：