上市公司违规资金占用？证券监管部门重拳出手，直击资金占用乱象！

　　8月26日晚间，又有2家上市公司因资金占用被监管处罚。聆达集团股份有限公司(证券简称“*ST聆达（300125）”)、山东新华锦（600735）国际股份有限公司(证券简称“新华锦”)公告称，公司因资金被占用等事项被监管部门处罚。

　　大连证监局对*ST聆达及时任董事长王明圣、副董事长林志煌拟合计罚款500万元。

　　新华锦被青岛证监局责令限期6个月整改。如公司未能在责令改正期限内完成整改，将被依规启动规范类退市程序。

　　关联方资金占用累计6560万元

　　*ST聆达8月26日晚间公告称，公司及相关当事人收到大连证监局下发的《行政处罚事先告知书》。经查，当事人存在未按规定披露对外担保事项、未按规定披露关联方资金占用情况。

　　根据告知书，*ST聆达连续12个月内累计违规对外担保金额为1.26亿元，占最近一期经审计净资产的19.10%。其中，关联方担保6600万元，2023年期末余额5000万元，占当期经审计净资产的12.13%。

　　2023年6月至12月期间，*ST聆达通过采购预付款、承建工程定金、银行承兑汇票贴现等方式向关联方转移资金，形成关联方资金占用，累计金额6560万元，占最近一期经审计净资产的9.95%。

　　经 大连证监局查明，对于上述资金占用行为和担保事项，*ST聆达未履行上市公司相关审议程序和信息披露义务。同时，王明圣、林志煌单独或共同实施上述对外担保和资金占用行为，未履行临时披露义务，且签字保证2023年年度报告内容真实、准确、完整，未勤勉尽责，违反了证券法规定，是案涉信息披露违法行为直接负责的主管人员。

　　根据违法行为的事实、性质、情节和社会危害程度，大连证监局拟决定：对*ST聆达给予警告，并处罚款100万元；对王明圣给予警告，并处罚款200万元；对林志煌给予警告，并处罚款200万元。

　　关联方资金占用超4亿元

　　8月26日晚间，新华锦公告称，收到青岛证监局出具的《行政监管措施决定书》。

　　经查，新华锦实际控制人张建华控制的新华锦集团有限公司(以下简称“新华锦集团”)非经营性占用公司资金。根据公司披露的《2025年半年度报告》，截至2025年半年度报告披露日，新华锦集团及其关联方非经营性占用公司资金余额4.06亿元。上述行为违反了《上市公司监管指引第8号——上市资金往来、对外担保监管要求》相关规定。

　　青岛证监局决定，对新华锦、新华锦集团、张建华采取责令改正的行政监管措施，并记入证券期货市场诚信档案，视后续检查情况采取进一步措施。青岛证监局要求，新华锦应积极采取措施清收被占用的资金，维护上市公司及中小股东利益；新华锦集团、张建华应切实履行主体责任，积极筹措偿还占用资金。所有占用资金应当在新华锦收到决定书之日起六个月内归还。

　　公告显示，根据相关规定，若新华锦未能在一个月内清收被占用资金，上交所将对公司股票实施其他风险警示。若公司未能按照责令改正要求在六个月内清收被占用资金，上交所将对公司股票实施停牌，停牌后两个月内仍未完成整改的，上交所将对公司股票实施退市风险警示，此后两个月内仍未完成整改的，上交所将决定终止公司股票上市交易。

　　资金占用损害上市公司利益

　　什么是“资金占用”？

　　资金占用是上市公司股东，尤其是控股股东，利用对上市公司的控制地位，挪用、侵占上市公司资金，损害上市公司利益的“掏空”行为。

　　为什么会发生资金占用行为？

　　部分上市公司股东为解决债务风险、质押风险等导致的流动性问题，通过占用快速获取公司资金，谋求私利。部分董监高未能勤勉尽责，一定程度上纵容了资金占用行为。上市公司治理机制不健全、内部控制不完善、控股股东的控制权缺乏有效监督是发生资金占用的“土壤”。

　　上市公司被控股股东或者控股股东关联人占用资金，通常有多种形式，如上市公司有偿或者无偿地拆解公司资金给其使用；上市公司为其开具没有真实交易背景的商业承兑汇票；上市公司在没有商品和劳务对价情况下或者明显有悖商业逻辑情况下以采购款、资产转让款、预付款等方式向其提供资金等。

　　资金占用问题损害上市公司和投资者合法权益。近年来，监管部门对上市公司大股东及其关联方资金占用、违规担保始终保持高压执法态势。数据显示，2024年，证监会依法从严打击35起资金占用类案件；其中，永悦科技（603879）实际控制人陈某违规转出上市公司资金6630万元供关联方使用，被处以1050万元罚款，并采取五年证券市场禁入措施。