商报讯 （记者 叶晓珺） 近日，“巴菲特投资谷歌”的消息引发全球市场关注，使得谷歌产业链也备受资金青睐。昨日，谷歌概念股龙头腾景科技大涨7.9%，盘中股价创历史新高；中际旭创（300308）、长芯博创（300548）、德科立、光库科技（300620）等个股纷纷跟涨。

　　消息面上，巴菲特领导的伯克希尔·哈撒韦公司（以下简称“伯克希尔”）在第三季度首次买入美国大型科技股——谷歌母公司Alphabet，持仓市值约43.4亿美元，使其一跃成为伯克希尔的第十大持仓股。据悉，这是伯克希尔在第三季度买入最多的标的，也是唯一新增持股。在业界看来，此举意味着“股神”巴菲特科技投资方向的转变。

　　谷歌概念龙头腾景科技股价创历史新高

　　一则“巴菲特投资谷歌”的消息直接将腾景科技送上“高峰”——股价创下历史新高。

　　伯克希尔披露的2025年第三季度持股报告（13F）显示，该公司在第三季度买入谷歌-A将近1785万股，对应季末市值约为43亿美元。

　　一波未平一波再起，此消息之后，谷歌又迎来了新品上市。当地时间11月18日，谷歌发布人工智能模型Gemini 3，并于发布首日立即在谷歌搜索、Gemini应用程序App及多个开发者平台同步上线，在多个营利产品中投入使用。

　　谷歌方面表示，在衡量人工智能模型性能的多个热门行业排行榜上，Gemini 3处于领先地位，该模型还在数学、多模态理解和事实准确性等多个维度刷新了大模型业内纪录。其最新一套基于AI大模型的AI应用产品组合将让用户们在获得理想结果时需要进行的“提示（prompt）”变得更少。谷歌还发布了一款名为“Google Antigravity”的全新AI智能体平台，让全球开发者们可以在“更高层级且面向系统性任务”的层面进行AI编码。

　　受多重消息影响，谷歌概念股大涨。昨日上午，A股相关概念股活跃，腾景科技上涨7.9%，中际旭创、长芯博创、德科立、光库科技等个股紧随其后。截至下午收盘，腾景科技涨幅再度拉大至8.88%，最新市值突破190亿元；方正科技（600601）涨幅超6%，长芯博创、源杰科技、光库科技、中际旭创、长飞光纤（601869）等涨幅均超3%，德明利（001309）、德科立等个股跟涨。

　　美股方面，美东时间周一，谷歌逆势大涨，开盘一度涨6%，创下历史新高，截至收盘时涨幅收窄为略超3%。

　　在部分分析人士看来，伯克希尔的这一举措印证了谷歌强劲的基本面，同时也让伯克希尔得以通过谷歌云（Google Cloud）和 Gemini（谷歌 AI 模型）的业务扩张，布局这家领先的人工智能提供商；同时也向市场传递出一个信号：人工智能尤其是AI应用层科技公司已经发展到足以被传统价值投资者认可的阶段；从投资者信心角度来看，这份背书很可能是个积极信号。

　　掘金OCS概念，机构称未来增长确定性强

　　实际上，8月以来，OCS光交换机概念表现活跃，腾景科技、德科立曾在同一个交易日双双迎来“20CM”涨停。究其缘由，谷歌的TPU芯片是重要的推动力之一。

　　机构介绍，现阶段OCS最大下游客户为谷歌，2026年谷歌TPU中位数出货量预期为400万颗，谷歌TPU由4096个单芯片组成运算集群，集群需要48个128端口OCS交换机，仅谷歌TPU所需OCS交换机就接近4.7万台。

　　资料显示，OCS是一种在光域内直接进行光信号交换的设备，无需进行光—电—光转换，允许在光信号层面直接进行路由和切换。OCS有多种实现技术，包括3D MEMS、液晶、直接光束偏转DLBS、AWGR光波导等。

　　各种消息叠加，使得腾景科技业绩大涨，2025年前三季度，该公司实现收入4.25亿元，归母净利润6380万元。股价也是一路走高，昨日，腾景科技发布公告称，公司股票在2025年11月17日、18日及19日连续3个交易日，收盘价格涨幅偏离值累计达到30%；近一年该公司股价累计上涨260.59%。

　　此外，德科立亦深度绑定谷歌OCS技术，是国内少数具备OCS整机研发能力的企业之一 。今年9月曾因OCS概念爆发，股价单日涨停，9月1日至19日累计上涨23.2% ；拉长时间来算，该公司股价年内累计涨幅已超40%。

　　展望后市，中信证券指出，AI数据中心使用OCS仍处在早期阶段，谷歌已实现产品落地，大部分厂商仍在积极研发。OCS技术路线可行性高，优势明显，未来增长确定性较强，建议对整机、核心器件、光学零部件等全产业链保持关注。

　　此外，有机构指出，OCS已成为光厂商竞相布局的新战场，并与光模块形成互补共生的生态体系。随着OCS产业的升温，可能会有新的行业巨头或“跨界玩家”进入，凭借其强大的资金、技术或客户资源，迅速改变现有竞争格局。