近期，多家券商研究机构发布前瞻报告，普遍预测中国商业银行将延续整体稳健、边际向好的经营态势。外界的乐观预期，或与过去一年银行业的亮眼表现相关。据国家金融监督管理总局最新数据，今年前三季度，商业银行累计实现净利润1.9万亿元，资本充足率持续维持在15%以上。

　　从“网点瘦身”到“告别监事会”，从加强成本优化到加大风险防控力度……今年以来，银行业“求变”信号明显。中国城市专家智库委员会常务副秘书长林先平表示，2025年银行业系列调整，核心逻辑是告别规模粗放增长，转向价值驱动与高质量发展，适配实体经济转型、破解行业经营压力，实现治理、渠道、风控全链条提效。

　　营利双增与分红加码：

　　业绩获得市场认可

　　“业绩好于预期”是多家券商分析师在剖析今年银行业三季报时给出的共同评价。ifinD数据显示，2025年前三季度42家A股上市银行合计实现营业收入4.32万亿元，同比增长0.9%；实现净利润1.68万亿元，同比增长1.5%。业内人士认为，盈利增长幅度不大但意义显著，表明银行业三年来首次重回增长轨道。

　　在银行业整体企稳向好的背景下，9家江苏上市银行业绩表现堪称亮眼。其中，江阴银行（002807）、常熟银行（601128）归母净利润增速达两位数，分别为13.38%、12.82%，稳居行业前列。南京银行（601009）、苏州银行（002966）实现营利双增的同时，经营稳健性不断提升，不良贷款率持续低于行业平均水平。作为“城商银行一哥”的江苏银行（600919），前三季度净利润高达318.95亿元，总资产逼近5万亿元关口。

　　“年内银行业呈现较强发展韧性，推动业绩向好的关键驱动力来自多方面。”中国城市发展研究院投资部副主任袁帅认为，一方面，宏观经济环境在一定程度上有所改善，带动了信贷需求的复苏；另一方面，银行自身积极推动成本优化和加强内部管理，有效提高了资源利用效率。

　　得益于良好的业绩表现，今年银行业分红意愿强烈。数据显示，截至12月29日，有超20家上市银行实施中期分红，分红总金额约2300亿元，且呈现出分红节奏提前、分红率提升的特点。经济学家余丰慧表示，多家银行密集分红不仅体现了银行稳健的经营状况和良好的盈利能力，也为市场释放了积极信号。

　　在资本市场上，银行股年内多次成为投资者关注的焦点。数据显示，A股银行板块今年累计上涨10.71%，板块整体呈现结构性上涨特征，农业银行（601288）、厦门银行（601187）等个股年内涨幅超40%。中金公司发布2026年展望时直言，继续看好银行股的绝对收益与相对收益表现。

　　成本压降与风险出清：

　　经营底盘持续加固

　　重回增长轨道并非易事，近年来，受净息差持续收窄、资产端收益下行等不利因素影响，银行业持续承压。为此，银行业积极转变经营模式，深耕可持续经营能力，并强化风险防控与系统性化解。纵观2025年，各大商业银行业务调整频率和强度显著提升，“求变”成为行业主基调。

　　近日，邮储银行（601658）宣布将逐步整合“邮储信用卡App”服务渠道，成为继中国银行（601988）之后第二家宣布关闭独立信用卡App的国有大行。今年以来，已有江西银行、北京农商银行、上海农商银行、四川农商联合银行、华润银行等多家银行机构，将信用卡App关停或并入驻手机银行平台。“独立App过多会增加银行的运营负担，包括开发、维护等各类成本。”有从业者表示，缩减非必要的业务成本是行业大势。据记者不完全统计，三季报显示，21家A股上市银行成本收入比同比下降，另有17家上升幅度不足1%。同时，年内存款利率持续突破历史新低，面对净息差压力，不少商业银行主动下架高成本存款产品。三季报显示，42家上市银行前三季度利息支出同比下降11.36%。

　　值得一提的是，年内商业银行出现了不良贷款“出清潮”，亿元级资产包频现。据国家金融监督管理总局数据，2025年上半年不良贷款转让挂牌规模已超1670亿元，较2024年同期增长了一倍。

　　科方得咨询机构负责人张新原表示，“强化不良资产处置”体现了银行主动管理风险的思路。过去银行不良资产处置相对滞后，如今通过成立专项资产处置公司、引入市场化债转股、利用金融科技进行风险预警等方式，银行提前化解潜在风险，优化资产质量。这不仅增强了银行经营的稳定性，也为后续信贷投放释放了空间。

　　治理精简与网点缩减：

　　发展内核系统升级

　　在优化业务布局的同时，年内商业银行也出现了管理结构上的调整。12月26日，南京银行公告称，该行监事会及其下设专门委员会、监事不再履行职责，由董事会审计委员会依法行使监事会相关职权。年内已有39家上市银行选择“告别”监事会。

　　“这一举措旨在优化银行的公司治理结构，提高决策效率。”袁帅表示，告别监事会后，银行通过完善内部监督机制、强化内部审计和风险管理部门的职能等方式，实现对银行运营的全方位、实时监督。这有助于银行更加灵活、快速地应对市场变化，作出决策，提高运营效率，推动银行向更加市场化、现代化的治理模式转变。

　　对于深入街头巷尾的终端网点，银行业普遍选择了“瘦身增肌”，年内已有超9900家银行网点终止营业。全联并购公会信用管理专委会专家安光勇表示，网点“瘦身”不是简单关店，而是把线下从“高频交易柜台”升级为“复杂业务+经营服务中心”，直接压降固定成本并提升服务触达与单位人效，运营模式从“网点驱动”转向“数据与客户旅程驱动”。

　　与此同时，银行间的合并重组显著加快。数据显示，截至目前，全国有约400家中小银行完成合并或解散。工商银行（601398）、农业银行等大型银行积极参与“村改支”，将旗下村镇银行改制为支行，银行业市场格局迎来深度调整。

　　银行业增长驱动逻辑已发生根本性转变。展望2026年，受访专家普遍持积极看法。安光勇认为：“2026年大概率仍是‘稳中偏紧’的经营环境，商业银行应把‘稳资产、稳息差、稳资本’放在同等优先级。”张新原预计，明年银行业将继续深化转型，整体向稳健高质量发展迈进，数字化与绿色金融将成为重要方向。