11月18日，AI应用概念股大幅上涨，尤其是阿里（BABA）相关个股，更是掀起涨停潮，其中美登科技（838227）一度30%涨停，宣亚国际（300612）、格尔软件（603232）、榕基软件（002474）连续两日涨停，福石控股（300071）、思创医惠（300078）、光云科技（688365）、元隆雅图（002878）、视觉中国（000681）等多只个股涨停，值得买（300785）、蓝色光标（300058）等个股大涨超10%。
近期，AI应用板块热度飙升，主要与两则消息有关：一是巴菲特旗下伯克希尔·哈撒韦公司首次大规模买入谷歌（GOOG）母公司（Alphabet）股票，持仓市值约43.4亿美元，占其持仓比例为1.62%，直接进入其前十大重仓股；二是阿里（BABA）千问APP开启公测，引发市场热议。
科技公司瞄准AI应用
在业内人士看来，伯克希尔·哈撒韦首次买入谷歌（GOOG）股票，全球资本市场的目光有望从算力层面，转向大模型、AI应用等层面。此外，海内外科技大厂近期在AI应用方面也有新动作。
国外方面，11月12日，OpenAI正式官宣推出新一代旗舰模型GPT-5.1系列，官方表示此次升级旨在“让ChatGPT更智能，对话体验更有趣”。另外，谷歌（GOOG）公司旗下大模型Gemini 3.0也即将发布，旨在通过多模态能力、代码生成和交互设计等突破重塑AI竞赛格局。
国内方面，11月13日，百度（BIDU）宣布，萝卜快跑、慧播星数字人、秒哒、文库网盘等一系列AI应用正全面加速出海（885840）。11月18日，百度（BIDU）还在定期报告中首次披露AI业务收入，今年第三季度AI新业务收入同比增长超50%，达到人民币约100亿元，其中AI原生营销服务收入同比增长262%。
11月17日，阿里巴巴（BABA）宣布个人AI助手千问APP正式开启公测，免费向用户开放。据媒体报道，该APP公测首日即迎来流量高峰，导致部分服务出现拥堵和中断。不过，阿里（BABA）千问对此回复称：“我好着呢，状态良好，欢迎来问！”
华西证券（002926）认为，阿里（BABA）启动千问项目布局C端是AI战略的进一步扩张，瞄准C端广阔市场规模，同步研发国际版千问APP，凭借Qwen模型优秀性能及国际影响力与ChatGPT直接争夺海外用户。
概念股大幅异动
在上述消息影响下，近期AI应用概念走势良好。11月18日，阿里（BABA）概念股更是掀起涨停潮，涨势较好的AI应用概念股均与阿里（BABA）有密切的关系。
美登科技（838227）大涨超22%，在其半年报提到，公司旗下产品多次被阿里（BABA）商家服务市场评为“淘拍档”，在行业内具有良好的口碑和品牌效应，在电商SaaS行业中处于领先地位。
光云科技（688365）涨停，其在半年报中提到，公司在淘宝、天猫、1688等各大电商平台上提供SaaS产品及增值服务，在行业内具有良好的口碑和品牌效应，旗下产品多次被各大电商平台授予各类优质奖项。公司被阿里（BABA）授予了“订单工具/商品管理类目复购、好评榜第一，企业ERP类目复购榜第一，星耀伙伴客户关系管理工具服务商”。
值得买（300785）大涨超14%，公司在半年报中提到，已与阿里（BABA）、京东（JD）、拼多多（PDD）等国内外知名电商平台和品牌商建立了长期稳定的合作关系。另外，公司构建的标准化消费（883434）数据服务能力平台——“海纳”MCP Server，已入驻腾讯（K80700）元器、阿里（BABA）百炼、火山引擎、华为云、华为小艺、智谱等开发者平台。
石基信息（002153）涨停，今年5月公司在投资者互动平台表示，目前与阿里（BABA）在酒店信息系统直连、云计算（885362）、AI等各领域均保持战略合作关系。另外，淘宝（中国）软件有限公司还是石基信息（002153）的第二大股东，持股占总股本比例达到13.02%。
在业内人士看来，千问APP的进化，对阿里（BABA）相关概念股产生实质利好，在算力支撑、场景落地、技术协同等多个维度，拉动上下游产业链需求，与阿里（BABA）深度绑定的企业将优先受益。
相关参股公司曝光
据证券时报·数据宝统计，阿里（BABA）概念中，有21只个股有望持续高成长，机构一致预测2026年、2027年净利润增速均超30%且评级机构数在5家以上。其中，石基信息（002153）、万兴科技（300624）、新时达（002527）、寒武纪-U（688256）等个股机构一致预测明后两年净利润增速均有望超50%。
值得一提的是，阿里（BABA）系还参股了部分A股公司。数据宝统计，阿里（BABA）系直接或间接参股的个股有12只，其中持股比例较高的三江购物（601116）、石基信息（002153）、翱捷科技（688220）-U、众信旅游（002707）、漱玉平民（301017）、华人健康（301408）等，占流通股比例均超过10%。
相比2024年三季报，阿里（BABA）系已经退出光线传媒（300251）等个股前十大股东名单，且减持了居然智家（000785）等个股。在业内人士看来，这背后是阿里（BABA）对电商、AI两大赛道的战略聚焦。对于能为这两大核心战略提供赋能的参股企业，阿里（BABA）大概率会持续倾斜资源，这些公司也将在阿里（BABA）未来的发展进程中获得实质性利好。
国元证券（000728）研报也表示，千问APP将助力阿里巴巴（BABA）加速拓展C端市场，依托其海量的C端客户，有望打开新的成长空间。该机构建议关注阿里巴巴（BABA）产业链的相关公司，特别是具备落地能力的公司。
