今年以来，国内多家头部模型厂商密集发布了新一代大模型，呈现出参数规模更大、智能体能力更强、开源生态更完善以及多模态应用更深入的趋势。近期，中共中央、国务院印发《关于发展新质生产力的意见》，从技术创新、产业培育、场景应用及要素保障等维度提供系统性支持，有望推动人工智能（885728）等前沿技术加速产业化落地。
业内人士指出，AI时代传媒的内容与渠道等板块有望承接其科技应用红利。从投资维度看，第一维度，可关注AI新品供给标的;第二维度，关注AI时代渠道价值。
事件驱动新质生产力顶层设计落地
2026年10月9日，中共中央、国务院印发《关于发展新质生产力的意见》(以下简称《意见》)，围绕科技创新、产业创新深度融合、发展方式创新、体制机制创新、人才工作机制创新五个方面部署19项重点举措，提出推进关键核心技术突破、科技成果转化、新兴及未来产业培育、人工智能（885728）赋能和数字经济（885976）发展。《意见》提出，推进人工智能（885728）对传统产业的改造，加快推进智能网联新能源汽车（885431）、人工智能（885728）手机和电脑、人形机器人（886069）等新一代智能终端场景应用。加快人工智能（885728）等数智技术创新，突破基础理论和核心技术，强化算力、算法、数据等高效供给。因地制宜、分业施策布局国家人工智能（885728）行业应用中试基地和高价值应用场景，大力推动人工智能（885728）在各行业的应用。
此外，《意见》还提出，着力打造新兴支柱产业。加快新一代信息技术、新能源（850101）、新材料、智能网联新能源汽车（885431）、机器人、生物医药、高端装备（885427）、航空航天等战略性新兴产业发展。在确保安全的前提下，推动低空经济（886067）、商业航天（886078）健康有序发展，前瞻布局未来产业。探索多元技术路线、典型应用场景、可行商业模式、市场监管规则，推动量子科技（885730）、生物制造、氢能和核聚变能、脑机接口（886047）、具身智能、第六代移动通信等未来产业发展，加快形成比较完备的产业生态。建立未来产业投入增长和风险分担机制，充分用好现有财政政策支持未来产业发展，引导社会资本持续加大投入。
行业现状AI应用新品仍在持续更新
2026年9月，Meta（META）(元宇宙（885934）平台公司)推出个人AI助手Muse，区别于问答模式，Muse可执行任务、完成工作。Meta（META）指出，个人智能是具有变革性的技术之一，Muse迈出第一步，后续Muse将在美国的iOS(苹果（AAPL）移动操作系统)、Android(安卓移动操作系统)以及muse.ai平台上推出，并即将登陆智能眼镜。消费（883434）级Agent将个人日常数据、长期记忆等集合在同一入口，该逻辑在阿里千问、字节豆包App上均已探索。
阿里千问依托Qwen3.8系列模型A-gentic(代理式)能力，正在构建全新的Personal Agent(个人代理)形态，为3亿用户提供持续、个性化的智能服务。千问正将Agent能力逐步落地到更多场景中，千问开放平台已从最初覆盖的本地生活、物流等场景，拓展至求职、运动、游戏（881275）等，累计覆盖20多个领域，申请入驻的伙伴超过1000家;字节豆包推出新版豆包工作伙伴，即面向团队而生的企业级Agent，可以和“人”一样拥有独立身份与记忆;中外三家企业虽均发力Agent，但各家侧重不同：Meta（META）依托云端虚拟机与多Agent协同，阿里千问则依托用户优势及模型Agentic能力，字节偏向C端用户技术与办公场景及AI手机（886070）复合路线。综合看，均围绕Agent能力探索应用边界。
当地时间10月12日，Meta（META）宣布了名为“MuseWonder”的全新闭源模型系列，包括MuseWonder和MuseWonderFul。Meta（META）表示，这两款模型是公司旗下目前能力最强的模型，在个人与专业智能体任务中均达到业界领先水平。MuseWonder在公司内部代号为“西瓜”，相较此前的模型实现了显著进步，具备“前沿能力”。
投资思路两大维度把握AI应用相关机会
华鑫证券指出，AI时代传媒的内容与渠道等板块有望承接其科技应用红利。从投资维度看，第一维度，可关注AI新品供给标的，如AI游戏（881275）(恺英网络（002517）、完美世界（002624）、吉比特（603444）、姚记科技（002605）等)，AI电商及TokGate平台(吉宏股份（002803）)，AI剧集/影游互动/电影(儒意电影（002739）、华策影视（300133）、上海电影（601595）、博纳影业（001330）、横店影视（603103）)，AI国漫/IP(知识产权)(奥飞娱乐（002292）、中信出版（300788）、荣信文化（301231）);第二维度关注AI时代渠道价值，从院线到展览到电竞渠道(儒意电影（002739）、横店影视（603103）、上海电影（601595）、博纳影业（001330）、风语筑（603466）、米奥会展（300795）、顺网科技（300113）等)。
华创证券认为，Muse可与Facebook、Instagram及WhatsApp形成协同。据Apptopia(应用数据平台)估算，超过95%的Muse用户同时使用Facebook，约63%使用Instagram。
此外，华创证券指出，个人Agent最终竞争的不只是模型能力，更取决于用户入口和真实服务覆盖。Meta（META）正在形成“模型+A-gent+社交入口+支付+终端+Connector(连接器)”的完整闭环，有望推动Agent成为下一代AI流量与服务入口。Meta（META） Muse快速放量释放出较为明确的产业信号，AI应用正在从Chatbot(聊天机器人)向Agent迁移，建议关注国产算力：寒武纪（688256）、海光信息（688041）;超节点：浪潮信息（000977）、中科曙光（603019）、紫光股份（000938）;AI+工业：中控技术（688777）、海康威视（002415）、索辰科技（688507）、鼎捷数智（300378）、容知日新（688768）;AI Infra(人工智能（885728）基础设施)：达梦数据（688692）、海天瑞声（688787）;AI4S(科学智能)：华兰股份（301093）;AI+Coding(AI+编程)：卓易信息（688258）。
